Los rendimientos de los instrumentos de deuda de EE. UU., como los bonos a 10 años y las notas a 30 años, han ido en aumento a medida que la Reserva Federal elevó las tasas de interés en cada una de las últimas reuniones del FOMC desde marzo de este año. Actualmente, la tasa de fondos federales está entre 3% y 3%.
Hoy, los bonos del Tesoro de EE. UU. cayeron 0,87 puntos para mover el rendimiento del 3,829% al 3,642%. Cuando los rendimientos de los instrumentos de deuda estadounidenses aumentan, el dólar sube, lo que también significa que cuando los rendimientos caen, el dólar también cae. Esto es exactamente lo que vimos hoy con el dólar cayendo un 0,45% para un total de 0,504 puntos con el índice del dólar actualmente en 111,58.
La semana pasada, el miércoles 28 de septiembre, el dólar alcanzó su valor más alto de los últimos 20 años en torno a los 114,60. El índice del dólar ha cerrado a la baja en tres de los últimos cuatro días de negociación.
El gráfico de arriba es el gráfico diario japonés Heikin-Ashi Dollar Index. El gráfico japonés Heikin-Ashi es una variación del gráfico de velas japonesas estándar en el sentido de que utiliza lo mismo para los puntos de datos; Abierto, alto, bajo y cerrado. Sin embargo, la apertura se calcula de manera diferente a una barra estándar o un gráfico de velas japonesas. En ambos gráficos, la apertura se fija a partir del precio de apertura comercial real de ese día (en el gráfico diario) y en el gráfico semanal, la apertura se fija a partir del precio de apertura del lunes y el precio de cierre del viernes. Esto crea un «cuerpo real» independientemente del color.
El gráfico Heikin-Ashi determina el precio de apertura desde la mitad de la vela anterior. El resultado es que este tipo de gráfico filtra efectivamente parte del ruido y se usa para identificar muchos aspectos de la tendencia actual. Proporciona información sobre la fuerza de una tendencia con dos variables. El tamaño de la vela en sí. La ausencia de la mecha inferior durante una tendencia alcista y la ausencia de la mecha superior durante la corrección. También proporciona información visual sobre puntos de pivote clave y críticos cuando la tendencia tiene un cambio importante. En el caso del gráfico anterior, tienes una serie de grandes velas verdes sin mechas inferiores hasta el miércoles de la semana pasada.
El miércoles, la vela que se formó era muy pequeña (el rectángulo verde o rojo se dibuja como un cuadro alrededor del precio de apertura y cierre) con mechas superior e inferior muy largas. Esta formación de velas, cuando se encuentra después de un repunte o una corrección prolongados, puede ser una fuerte indicación de que es inminente una reversión importante. En el caso del gráfico del dólar anterior después de la vela del miércoles, el color de los objetos reales cambió de verde a rojo, lo que indica el comienzo de la corrección.
Otro tipo de gráfico japonés que es excelente para la identificación de tendencias y, lo que es más importante, las reversiones importantes se denomina gráfico de ruptura japonés de tres líneas. Es similar al gráfico occidental y de puntos en que se basa en el precio, no en el tiempo. El gráfico anterior es un ejemplo del dólar como se muestra en un gráfico de ruptura de tres líneas.
Se diferencian tanto de las velas japonesas como de un gráfico de Heinkin-Ashi en que la vela se crea solo bajo ciertas condiciones basadas en cambios de precios, no en fechas. Cada nuevo cierre puede conducir a una de tres posibilidades.
• Se crea una nueva vela cuando el precio continúa en la misma dirección
• Se dibuja una nueva vela en el color opuesto cuando el cambio de precio es lo suficientemente grande como para justificar una reversión
• No se crea ninguna vela cuando el precio actual no extiende la tendencia o cuando el cambio no es suficiente para justificar una reversión.
Finalmente, este tipo de gráfico agrega una vela descendente dibujada en un color diferente al creado a partir de un repunte o retroceso, como se muestra en el gráfico del índice del dólar anterior.
Dado que existe una correlación negativa entre la fortaleza o debilidad del dólar y la fortaleza o debilidad del oro, los siguientes dos gráficos (Gráficos 3 y 4) también muestran una reversión importante o punto de pivote en el oro, ya que la tendencia general cambió de bajista a alcista. Son los opuestos del espejo de los gráficos de dólares de arriba.
Las deficiencias de ambos tipos de gráficos son que, durante un mercado volátil y limitado por rangos, obtendrá colores de velas alternas y no tendrá una imagen clara de la tendencia. Además, aunque está claro que se ha formado una reversión importante tanto en el dólar como en el oro, estas tendencias pueden ser de corta duración y revertirse en cualquier momento a medida que los eventos fundamentales cambien detrás del repunte o la corrección.
A las 5:28 p. m., el contrato de futuros de oro EDT de diciembre subió $36,60 o un 2,19 % y se mantiene estable en $1.708,60.
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Les deseo buen comercio y buena salud siempre,
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